2020年，一場突如其來的新冠肺炎疫情快速蔓延，汽車市場需求受到嚴重抑制，2月的產銷數據甚至跌至歷史最低水平。對高度依附汽車銷售的汽車金融領域來說，有業內人士判斷，受新冠肺炎疫情影響，2020年一季度汽車金融公司貸款投放量或將同比下降超過20％。與此同時，疫情的暴發為借款人收入帶來不確定性，更是導致逾期率跳漲、催收低效等隱憂的出現。

　　究竟疫情給汽車金融行業帶來哪些影響？后疫情時期，汽車金融面臨哪些機遇與挑戰？4月24日，在由中國汽車流通協會主辦的汽車流通行業藍皮書論壇之金融篇網絡直播中，來自行業和企業的代表分享了各自的觀點。

　　一、疫情短期內挫傷汽車金融：

　　中國汽車流通協會汽車金融分會副秘書長張志興分析指出，2019年，中國汽車金融業務貸款余額呈現穩定上升的趨勢，零售金融需求與批發金融需求雙增長。隨著相關政策的出臺，新技術的應用與企業服務產品的不斷優化，汽車金融產業鏈條日漸完善，不僅成為行業企業的重要利潤來源，同時成為助力整個汽車產業持續發展的核心驅動力。

　　我國汽車金融滲透率從5年前的13%提升到目前的近45%，但與成熟市場對標，仍遠遠落后于法國的70%、德國的75%、美國的86%。據相關研究表明，未來幾年，中國汽車金融市場規模將保持25.7%的年復合增長率。

　　不過，這種穩健的增長態勢，短期內受到突發疫情的影響。主要體現在兩個方面，首先疫情暴發后，汽車消費整體需求受到抑制，汽車金融公司業務量下降，但也正是因為對出行健康要求的提高，疫情導致人們對私家車的需求量有所增加，但購車者的收入也受到影響。隨著一季度過去，市場逐步回暖，兩個因素疊加，預計汽車金融零售滲透率將有一定程度的提升。

　　與此同時，在一定階段內，批售金融的債務逾期率以及零售金融的不良率有一定程度的上升。也是因為受到疫情的影響，目前很多企業回款的周期很漫長，同時零售金融的客戶因為不能工作或收入降低等原因，造成還款逾期和催收困難。

　　百融云創客戶方案部副總監伍祎也認為，很多汽車金融機構長期依賴線下網點開展業務，導致汽車金融業務在疫情期間的整體受損非常明顯，整體信貸業務量僅僅能夠達到2019年同期的60%。具體體現為春節期間相較節前與去年同期相比查詢量下降更多，且恢復速度更慢；汽車金融客群在疫情發生后，顯示出較為明顯的欺詐風險上升趨勢。

　　相對而言，其他非銀機構業務受疫情影響較小，其中以線上業務為主的持牌消費金融、頭部互聯網金融機構業務恢復情況甚至好于往年；受疫情影響，湖北地區及次要疫情地區進件占比在大部分客群上均體現出一定程度的下滑，湖北地區受影響相對更大。

　　“當然，上述影響只是階段性的，從中長期發展來看，疫情不會減少購車需求，只會推遲購車需求，汽車金融還是要多關注消費反彈的契機。同時疫情也會導致越來越多的消費者更趨向于選擇方便快捷的購車方式，金融機構也應借助疫情開展線上化的轉型和數字化、智能化的轉型。” 伍祎說。

　　二、疫后風險與機遇并存：

　　不過隨著國內疫情得到有效控制，需要正視的是，后疫情時代，汽車金融仍面臨諸多挑戰。

　　伍祎認為，其一是獲客單一，汽車金融公司目前仍普遍依賴傳統線下渠道營銷，獲客難、獲客貴，且受疫情影響大；銷量下滑，汽車銷量和整體消費貸款需求下滑，湖北地區和一線城市均受到打擊；不良率增加，疫情導致存量客戶風險提升，部分客戶喪失還款能力，風險裂變；利潤縮減，信貸產品利率上浮空間小，利率下調壓力大，在利潤考核壓力下，必然對機構資金成本、運營成本、壞賬率提出壓降的要求。

　　當然，所謂危機，意味著在危險中也蘊藏著新的發展機會。在藍皮書系列預熱篇的直播中，中國汽車流通協會副秘書長郎學紅曾提到，根據核算，目前新車金融的滲透率是45%，意味著兩輛車中就有一輛是通過金融方式購買的。但目前國內的金融購車方式仍比較單一，主要是以分期付款為主，融資租賃的占比非常低。

　　與國外相比，分期付款的金融滲透率已經接近于成熟市場水平，未來的提升空間非常有限。以美國為例，汽車金融滲透率達到80%以上，其中分期付款的金融購車方式占到50%左右，另外有30%是融資租賃。我國未來急需提升融資租賃的購車占比，特別是在授權銷售體系中提供有競爭力的融資租賃產品，從而進一步提升金融滲透率。

　　張志興也持類似觀點。同時他預測，2020年，汽車金融市場還有幾個新的增長點。隨著國內汽車保有量逐漸穩定，二手車行業迎來高速發展的新時期，二手車金融隨之發展；為了配合國內二手車的流轉，汽車出口業務也得到國家層面的大力鼓勵。在擴大內需的同時，將自有的部分生產制造能力出口到海外，因此汽車出口金融服務也是市場機會。

　　無論是在乘用車還是商用車領域，有車的人都可以認為是比較優質的客戶群體，在用車過程中的資金需求，如商用車主的油費、路費融資需求，乘用車主的現金流的資金需求，都可以通過后市場金融提供服務。

　　汽車金融科技化和數字化風控體系，也將會成為行業增長的亮點。雖然目前金融科技已經強勢滲透到汽車金融業務中，但預計2020~2021年會出現數字化基礎設施更健全、科技風控能力更強的行業龍頭企業。最終呈現的結果就是，為行業提供一站式供應鏈金融服務和一站式零售用車方案。

　　三、看好二手車金融和金融科技：

　　二手車金融和金融科技，是今年業內人士普遍看好的行業新增長點。車好多金融科學決策部門總監石凱歌認為，今年要做好二手車金融，一些關鍵因素必須關注。

　　首先，合規的警鐘必須長鳴。從2019年開始，監管層針對通過爬蟲違規收集個人信息等行為的監管力度愈發嚴格，而隨著數據和利率的合規，暴力催收也是不可觸碰的監管紅線，所以合規是二手車金融的生命線。

　　同時，重視業務場景。二手車金融會受到包括銀行在內的資金方認可，主要是因為其屬于重場景的業務，背后有諸多交易環節，如今資金方越來越看重場景的重要性。但二手車金融本身的屬性就是高風險、低利率，充分考慮車輛殘值。因此，如何把控好逾期率和不良率，是二手車金融能夠持續獲得多元化資金和低成本資金的關鍵。

　　其次是打通數據，提升風險控制能力。二手車金融需要引入大量外部數據對客戶進行畫像，基于畫像給客戶進行差異化的定價和差異化的審批策略。打通所有數據，精準滿足用戶需求，這是一件長期要做的事。

　　再次是必須重視客戶體驗，這決定了企業能否真正做大。前期可以收集客戶瀏覽的次數和車型，充分挖掘客戶需求進行精準推送，節省客戶時間；在業務審批流程上要快，保證客戶體驗足夠通暢，提升客戶滿意度；在產品方面，要給客戶提供多元的金融產品，去覆蓋客戶不同的需求。

　　“最后在抵押登記環節，為客戶提供足夠的咨詢服務和便利幫助，使客戶能夠快捷地辦理相關手續。只有客戶滿意了，二手車金融才是一個健康的業務。” 石凱歌說。

　　疫情的催生以及“新基建”浪潮的涌動，金融科技的力量愈發強大。石凱歌進一步強調，在日常業務開展中，企業更多采用智能驗車、通過數據算法提升周轉效率、基于數據給客戶做大數據畫像和差異化的授信、定價等數據和智能化應用，是二手車金融行業的趨勢。隨著二手車金融的發展，AI將扮演越來越重要的角色。

　　【興迪源機械簡介】

　　興迪源機械(Xingdi Machinery)是一家專注流體壓力成形技術的鍛壓設備制造企業。自2007年創立以來，興迪源機械一直致力于內高壓成形的技術創新和產品研發。主營產品范圍從生產普通液壓設備，現今發展至生產、研發國內頂尖流體壓力成形技術的鍛壓設備。

　　目前，興迪源內高壓成形智能設備已運用在制造航空、航天、核電、石化、汽車、摩托車、自行車業的沿構件軸線變化的圓形、矩形或異形截面空心構件以及管路配件的生產制造中。同時也適用于生產航空飛行器上輕體構件有空心結構框架、發動機上中空軸類件、進排氣系統異型管和復雜管件等。